Canaux de Donchian (DC)

Définition

Les canaux de Donchian (DC) sont utilisés dans l'analyse technique pour mesurer la volatilité d'un marché. C'est un indicateur à bandes, similaire aux bandes de Bollinger %B (%B). Outre la mesure de la volatilité d'un marché, les canaux de Donchian sont principalement utilisés pour identifier des ruptures potentielles ou des conditions de surachat/survente lorsque le prix atteint soit la bande supérieure, soit la bande inférieure. Ces cas indiquent des signaux de trading possibles.

Histoire

L'indicateur des canaux de Donchian (DC) a été créé par le célèbre trader de matières premières Richard Donchian. Donchian sera connu sous le nom de " Père de la détection des tendances ".

Calcul

Pour cet exemple, une période de 20 jours est utilisée, ce qui est un délai très couramment utilisé.

Canal supérieur = Maximum de 20 jours

Canal inférieur = 20 jours de creux

Canal du milieu = (20 jours de haut + 20 jours de bas)/2

Les bases

Les canaux de Donchian sont l'un des indicateurs les plus simples à calculer et à comprendre. L'indicateur prend simplement un nombre de périodes défini par l'utilisateur (20 jours par exemple) et calcule les bandes supérieure et inférieure. La bande supérieure est le prix le plus élevé pour la période. La bande inférieure est le prix le plus bas de la période. La ligne médiane est simplement la moyenne des deux.

La principale fonction des canaux de Donchian est de mesurer la volatilité. Lorsque la volatilité est élevée, les bandes s'élargissent et lorsque la volatilité est faible, les bandes deviennent plus étroites. Lorsque le prix atteint ou franchit l'une des bandes, cela indique une situation de surachat ou de survente. Il peut en résulter essentiellement deux choses. Premièrement, la tendance actuelle a été confirmée et la percée entraînera un mouvement significatif du prix dans la même direction. Le second résultat est que la tendance a déjà été confirmée et que la percée indique un léger renversement possible avant de continuer dans la même direction.

Ce qu'il faut rechercher

Confirmation de la tendance

Souvent, dans une tendance clairement définie, les conditions de surachat ou de survente peuvent être un signe de force significatif.

Au cours d'une tendance haussière, le fait que le prix entre en territoire de surachat peut indiquer une tendance de renforcement.

Lors d'une tendance baissière, le fait que le prix se déplace en zone de survente peut indiquer une tendance au renforcement.

Surachat/survente

Pendant une tendance haussière, le prix peut évoluer vers des conditions de survente à court terme. Ces conditions de survente peuvent également indiquer une tendance au renforcement.

En cas de tendance baissière, le prix peut devenir suracheté à court terme. Ces conditions de surachat peuvent également indiquer une tendance au renforcement.

Résumé

L'indicateur Donchian Channels (DC) mesure la volatilité afin d'évaluer si un marché est suracheté ou survendu. Ce qu'il est important de retenir, c'est que les canaux de Donchian fonctionnent principalement dans le cadre d'une tendance clairement définie. Pendant une tendance haussière, un mouvement en territoire de surachat peut indiquer une tendance au renforcement (surtout si les mouvements se produisent fréquemment pendant la tendance). Pendant une Tendance baissière, un mouvement fréquent en zone de sur-vente peut également indiquer une tendance au renforcement. De même, pendant une tendance à la hausse (tendance à la baisse), les mouvements en zone de survente (surachat) peuvent être temporaires et la tendance générale se poursuivra. Cela étant dit, être sûr de la tendance générale joue un rôle majeur pour tirer le meilleur parti des canaux de Donchian. Ils pourraient être utilisés avec des outils d'analyse technique supplémentaires tels que les lignes de tendance ou l'indicateur de mouvement directionnel (DMI).

Inputs

Longueur

La période de temps à utiliser pour le calcul des canaux de Donchian (20 est la valeur par défaut).

Style

Base

Peut basculer la visibilité de la base ainsi que la visibilité d'une ligne de prix indiquant le prix actuel réel de la base. Vous pouvez également sélectionner la couleur, l'épaisseur et le style de ligne de la base.

Supérieure

Permet de basculer la visibilité de la bande supérieure ainsi que la visibilité d'une ligne de prix indiquant le prix actuel réel de la bande supérieure. Vous pouvez également sélectionner la couleur, l'épaisseur et le style de ligne de la bande supérieure.

Inférieure

Peut basculer la visibilité de la bande inférieure ainsi que la visibilité d'une ligne de prix indiquant le prix actuel réel de la bande inférieure. Vous pouvez également sélectionner la couleur, l'épaisseur et le style de ligne de la bande inférieure.

Fond

Permet de basculer la visibilité d'une couleur de fond dans les bandes. Peut également modifier la couleur elle-même ainsi que l'opacité.