Résumé des performances : ratio de Sharpe

William Sharpe, lauréat du prix Nobel, a introduit le ratio de Sharpe en 1966 sous le nom de « ratio récompense-variabilité ». Le ratio de Sharpe est largement utilisé par les gestionnaires de portefeuille et les traders individuels pour indiquer le niveau de risque pris pour obtenir des rendements spécifiques. La formule du ratio de Sharpe est SR = (MR - RFR) / SD, où MR est le rendement moyen pour une période de négociation mensuelle, et RFR est le taux de rendement sans risque (par défaut, 2 % par an). Il peut être modifié à l'aide du paramètre « risk_free_rate » de la fonction « strategy() »). SD est l'écart-type des rendements. Ainsi, cette formule donne une valeur qui pourrait être vaguement définie comme le rendement par unité risquée si nous acceptons le principe que la variabilité est un risque. Plus le ratio de Sharpe est élevé, plus la courbe des actions est lisse. Avoir une courbe d'actions lisse est un objectif important pour de nombreux traders.