Profil de volume

Définition

Le profil de volume est une étude graphique avancée qui affiche l'activité de trading sur une période donnée à des niveaux de prix déterminés. L'étude (tenant compte de paramètres définis par l'utilisateur tels que le nombre de lignes et la période) trace un histogramme sur le graphique destiné à révéler les niveaux de prix dominants et/ou significatifs en fonction du volume. Essentiellement, le profil de volume prend le volume total négocié à un niveau de prix spécifique pendant la période spécifiée et divise le volume total en volume d'achat ou de vente et rend ensuite cette information facilement visible pour le trader.

Niveaux d'importance typiques

Point de contrôle (POC) - Le niveau de prix pour la période où le volume négocié est le plus élevé.

Haut du Profil - Le niveau de prix le plus élevé atteint au cours de la période spécifiée.

Bas du Profil - Le niveau de prix le plus bas atteint au cours de la période spécifiée.

Zone de valeur (VA) - La gamme des niveaux de prix dans laquelle un pourcentage spécifié de tout le volume a été échangé pendant la période. En général, ce pourcentage est fixé à 70 %, mais il est laissé à la discrétion du trader.

Haut de la zone de valeur (VAH) - Le niveau de prix le plus élevé dans la zone de valeur.

Bas de la zone de valeur (VAL) - Le niveau de prix le plus bas dans la zone de valeur.

Calcul

Comment calculer la zone de valeur (VA) 

1. Déterminez le volume total échangé dans le profil (total des achats et des ventes).
2. Prenez le nombre total d'achats et de ventes et multipliez-le par 0,7 pour déterminer le nombre qui représente 70 % du total des achats et des ventes. (70 % est un exemple typique, mais tout pourcentage peut être utilisé par le trader).
3. Commencez par le POC (la ligne du profil ayant le plus grand volume total) et enregistrez son numéro de volume total. Le POC sera la première ligne du profil ajoutée à la zone de valeur.
4. Regardez maintenant les deux lignes au-dessus du POC (la zone de valeur initiale) et ajoutez le volume total des deux.
5. Regardez maintenant les deux lignes situées sous le POC (le domaine de valeur initial) et additionnez le volume total des deux.
6. Déterminez lequel des nombres de volume total est le plus grand et ajoutez-le au nombre de volume total du POC trouvé à l'étape 3.
7. Répétez les étapes 4 et 5 en ajoutant le plus grand des deux nombres à la zone de valeur.
8. Une fois que le volume total de votre domaine de valeur correspond ou dépasse légèrement le nombre trouvé à l'étape 2, le domaine de valeur a été déterminé.
9. La ligne la plus élevée de la zone de valeur sera votre haut de zone de valeur (VAH) et la ligne la plus basse de la zone de valeur sera votre bas de zone de valeur (VAL).

En fonction de la résolution temporelle d'un graphique, les données de différentes résolutions peuvent être utilisées dans les calculs du profil de volume. Lors du calcul de la plage fixe et de la plage visible, nous essayons alternativement des résolutions de 1, 3, 5, 15, 30, 60, 240, 1D, jusqu'à ce que le nombre de barres dans l'intervalle de temps, pour lequel le VP est calculé, soit inférieur à 5000. Pour le volume de la session, on adopte la dépendance suivante par rapport à la résolution d'un graphique :

Ce qu'il faut rechercher

Niveaux de support et de résistance

La première chose pour laquelle la plupart des traders utiliseront le profil de volume est l'identification des niveaux de support et de résistance de base. Il est important de noter que l'utilisation du profil de volume comme identifiant des niveaux de support et de résistance est une méthode réactive. Cela signifie que contrairement aux méthodes proactives (telles que les lignes de tendance et les moyennes mobiles) qui sont basées sur l'action et l'analyse des prix actuels pour prévoir les mouvements de prix futurs, les méthodes réactives s'appuient sur les mouvements de prix passés et le comportement des volumes. Les méthodes réactives peuvent être utiles pour appliquer un sens ou une signification à des niveaux de prix que le marché a déjà connus. L'analyse technique de base a montré qu'un niveau de support est un niveau de prix qui soutiendra un prix à la baisse et qu'un niveau de résistance est un niveau de prix qui résistera au prix à la hausse. On peut donc conclure qu'un niveau de prix proche du bas du profil qui favorise fortement le côté achat en termes de volume est une bonne indication d'un niveau de support. L'inverse est également vrai. Un niveau de prix proche du sommet du profil qui favorise fortement le volume du côté vendeur est une bonne indication d'un niveau de résistance.

Noeuds de Volume

Les Noeuds de Haut Volume (HVN) sont des pics de volume à un niveau de prix ou autour de celui-ci. Les HVN peuvent être considérés comme un indicateur d'une période de consolidation. En général, il y a beaucoup d'activité tant du côté de l'achat que de la vente et le marché reste à ce niveau de prix pendant une longue période par rapport aux autres niveaux du profil. Cela peut impliquer une "zone de juste valeur" pour l'actif. Lorsque le prix se rapproche d'un HVN (ou zone de juste valeur) précédent, une période prolongée de mouvement marginal est prévue. Il est moins probable que le marché franchisse immédiatement ce prix.

Les Noeuds de faible volume (LVN) sont l'opposé. Ce sont des vallées (ou des baisses importantes) de volume à un niveau de prix ou autour de celui-ci. Les Noeuds de faible volume sont généralement le résultat d'un rallye ou d'une panne. Lors d'un rallye ou d'une rupture, il y a généralement une première explosion de volume, puis une baisse significative. La baisse peut impliquer une "zone de valeur inéquitable" pour l'actif. Lorsque le prix se rapproche d'un niveau de prix antérieur (ou zone de valeur inéquitable), le marché a beaucoup plus de chances de passer ou de rebondir par rapport à ce niveau de prix. Parce qu'il est considéré comme une zone de valeur inéquitable, le marché n'y passera pas autant de temps que certains autres niveaux du profil.

Exemple de stratégie

Comme la plupart des autres outils ou études, le Profil de volume a plusieurs usages. Il existe de nombreuses stratégies de trading utilisant le Profil de Volume comme élément clé. Vous trouverez ci-dessous les bases de l'une de ces stratégies, qui repose sur la comparaison du cours d'ouverture de la journée en cours avec le profil de volume de la veille.

Si le jour en cours s'ouvre au-dessus de la zone de valeur du jour précédent (mais toujours en dessous du sommet du profil), cherchez à ce que le prix revienne vers le point de contrôle, puis continuez à monter (la direction de l'ouverture du jour). Par conséquent, lors du retracement vers le point de contrôle, il y a une opportunité d'achat.

Si la journée en cours s'ouvre en dessous de la zone de valeur de la veille (mais toujours au-dessus du profil bas), cherchez à ce que le prix revienne vers le point de contrôle, puis continuez à baisser (dans le sens de l'ouverture de la journée). Par conséquent, pendant le retracement vers le point de contrôle, il y a une opportunité de vente.

Si le cours d'ouverture de la journée en cours est complètement en dehors du profil de la journée précédente (au-dessus du profil haut ou en dessous du profil bas), cela peut être considéré comme un coureur possible dans la direction du cours d'ouverture par rapport à la plage du profil de la journée précédente.

Résumé

Le Profil de volume est un outil d'analyse technique extrêmement précieux qui est utilisé par les commerçants du monde entier. La clé de la pertinence du Profil de Volume est sa polyvalence. Il s'agit d'un outil graphique qui a vraiment de multiples usages. Contrairement à de nombreuses autres études, l'utilité du Profil de volume ne fait guère l'objet d'un débat. Les données fournies par le Profil de volume sont incontestables, laissant au trader le soin de trouver des moyens nouveaux et créatifs de l'utiliser. Même si, dans sa forme la plus simple, il s'agit d'une excellente méthode réactive pour découvrir les domaines traditionnels de support et de résistance, les traders continuent à trouver des moyens de représenter l'indicateur sous forme de graphique de manière prédicative ou proactive. Examinez l'exemple de stratégie de trading donné plus haut dans l'article. Pouvoir comparer un événement en temps réel (l'ouverture de la journée en cours) avec des événements historiques (le profil de volume de la veille) et prendre une décision de trading basée sur la relation en est un excellent exemple.

Inputs

Disposition des lignes

Le nombre de lignes vous permet de définir un nombre spécifique de lignes que l'indicateur affichera. Le paramètre Ticks Per Row (nombre de ticks par ligne) détermine le nombre minimum de ticks que doit contenir chaque ligne.

Taille de la rangée

Le nombre de lignes à calculer et à afficher.

Volume

Vous pouvez choisir d'afficher le volume total pour chaque rangée ou de diviser chaque rangée en achats et ventes.

Volume de la zone de valeur

Définit la fourchette des niveaux de prix dans laquelle un pourcentage déterminé de tout le volume a été échangé pendant la période (70 % par défaut).

Style

Profil du volume

Permet de basculer la visibilité de l'indicateur.

Afficher les valeurs

Bascule l'affichage des valeurs numériques sur l'indicateur lui-même (achat/vente ou total, selon le paramètre "Volume" dans les entrées)

Largeur (% de la boîte)

Modifie la largeur des lignes.

Placement

Placez les lignes à gauche ou à droite.

Couleur du texte

Détermine la couleur du texte.

Volume Haut

Détermine la couleur ainsi que l'opacité pour le volume haut (Achats).

Volume Bas

Détermine la couleur ainsi que l'opacité pour le volume bas (Ventes).

Haut de la Zone de valeur

Détermine la couleur ainsi que l'opacité pour le haut de la zone de valeur.

Bas de la Zone de valeur

Détermine la couleur ainsi que l'opacité pour le bas de la zone de valeur.

POC

Permet de basculer la visibilité du point de contrôle.

POC en développement

Bascule la visibilité du Point de contrôle en développement, vous montrant comment le POC changeait lorsque le marché était en session.

VA en développement

Bascule la visibilité de la zone de valeur en développement, vous montrant comment la VA changeait lorsque le marché était en session.