Prix moyen pondéré dans le temps (TWAP)

Le prix moyen pondéré dans le temps (TWAP) est un indicateur de trading utilisé pour aider les traders à gérer leurs positions sur le marché. Il est calculé en divisant la valeur totale d'un titre négocié sur une période donnée par le nombre total d'actions négociées pendant cette période. La valeur qui en résulte constitue un moyen simple et efficace de mesurer le prix moyen auquel un titre est négocié sur une période donnée.

Le TWAP est le plus souvent utilisé pour faciliter l'exécution d'ordres plus importants sans impact excessif sur le prix du marché. L'ordre est divisé en plusieurs ordres plus petits qui sont exécutés avec un délai entre eux afin de s'assurer que la taille des ordres n'affecte pas négativement le marché. La valeur TWAP représente le prix moyen pour la période spécifiée et peut être utilisée pour spécifier automatiquement un prix approprié pour l'ordre.

Inputs

Période d'ancrage

Période de calcul de l'indicateur. Ce paramètre spécifie l'Ancre, c'est-à-dire la fréquence à laquelle le calcul de la TWAP sera réinitialisé. Pour que la TWAP fonctionne correctement, chaque période de TWAP doit comprendre plusieurs barres. Par exemple, il n'est pas utile de définir à la fois le paramètre et l'horizon temporel sur '1D', car l'indicateur sera réinitialisé sur chaque barre. 

L'ajout d'une nouvelle période personnalisée via le menu Intervalle au-dessus du graphique ajoutera également cette période à la liste déroulante Période d'ancrage dans les paramètres de l'indicateur.

Source

La source du calcul de la TWAP. Traditionnellement, la valeur moyenne de la barre est utilisée comme source. Par défaut, la source est ohlc4.

Offset

La modification de ce nombre fait avancer ou reculer le TWAP par rapport au marché actuel. La valeur par défaut est zéro.