Situation financière

Le bilan est l'un des indicateurs les plus importants de la situation financière d'une entreprise. Le bilan présente les soldes actuels de l'actif, du passif et des capitaux propres d'une organisation. Les actifs sont les ressources que l'entreprise possède ou contrôle, telles que les liquidités, les stocks, les biens immobiliers, les installations et les équipements. Les passifs sont les obligations que l'entreprise doit à d'autres, telles que les comptes créditeurs, les prêts et les obligations. Les capitaux propres sont la différence entre l'actif et le passif et représentent la créance des propriétaires sur la valeur nette de l'entreprise.Le bilan peut être utilisé pour analyser la liquidité, la solvabilité et l'efficacité d'une entreprise. La liquidité désigne la capacité d'une entreprise à faire face à ses obligations à court terme avec ses actifs à court terme. La solvabilité désigne la capacité d'une entreprise à faire face à ses obligations à long terme avec ses actifs à long terme. L'efficience désigne l'utilisation optimale des ressources pour générer des revenus et de la valeur.L'une des façons de mesurer la liquidité consiste à comparer l'actif et le passif à court terme. Les actifs à court terme sont ceux qui peuvent être convertis en liquidités dans un délai d'un an, tels que les liquidités, les titres négociables, les créances et les stocks. Les dettes à court terme sont celles qui sont exigibles dans l'année, telles que les comptes créditeurs, les prêts à court terme et les charges à payer. L'excédent de l'actif à court terme sur le passif à court terme signifie que l'entreprise dispose de ressources financières pour développer ses activités. Toutefois, un excédent important indique une utilisation inefficace des ressources. Par conséquent, un excédent important des actifs à court terme par rapport aux actifs à long terme, maintenu sur une longue période, peut être le signe d'une mauvaise santé financière de l'entreprise.Une autre façon de mesurer la solvabilité consiste à comparer les actifs à long terme et les passifs à long terme. Les actifs à long terme sont ceux dont la durée de vie utile est supérieure à un an, tels que les immobilisations corporelles, les actifs incorporels et les investissements. Les passifs à long terme sont ceux dont l'échéance est supérieure à un an, tels que les prêts à long terme, les obligations à payer et les impôts différés. L'excédent des actifs à long terme sur les passifs à long terme indique la capacité de l'entreprise à générer des revenus et de la valeur à partir de ses investissements et de ses opérations. Toutefois, une insuffisance significative indique un risque élevé de défaillance ou de faillite. Un excédent important du passif à long terme de l'entreprise par rapport à son actif à long terme est synonyme de faillite ou de pré-faillite.Le bilan peut également être utilisé pour calculer des ratios qui reflètent la liquidité, la solvabilité et l'efficacité d'une entreprise. Les ratios les plus courants sont les suivants:

Ratio de liquidité générale : actif à court terme / passif à court terme
Ratio de liquidité générale : (actif à court terme - stocks) / passif à court terme
Ratio d'endettement : total du passif / total des capitaux propres
Ratio de rotation de l'actif : ventes / total de l'actif
Rendement de l'actif : revenu net / actif total
Rendement des capitaux propres : résultat net / total des capitaux propres

Ces ratios peuvent être comparés aux moyennes du secteur ou à des points de référence pour évaluer les performances et la position d'une entreprise.

Niveau d'endettement et couverture de la dette

Conversion des recettes ou du revenu total en bénéfices